最新一例被监管处罚的涉专网通信案例新鲜出炉。因虚增收入、成本和利润等，卫星导航行业龙头合众思壮及相关责任人被证监会给予警告，并合计被罚1250万元。
5月21日晚，合众思壮发布关于收到行政处罚决定书的公告，三天前，公司收到中国证券监督管理委员会出具的《行政处罚决定书》。其中显示，公司在2017年至2020年累计虚增收入15.81亿元，累计虚增成本11.78亿元，虚减财务费用1.18亿元，虚增利润总额5.21亿元。这意味着，合众思壮连续4年财务造假。
回溯来看，监管对于合众思壮从立案到处罚，耗时约一年时间。去年5月10日，合众思壮收到证监会下发的《立案告知书》，因公司涉嫌信息披露违法违规被立案。11月21日，公司曾收到《行政处罚及市场禁入事先告知书》，对于公司违法违规的处罚初步有了眉目。
(资料图)
涉专网通信
从今晚所披露的《行政处罚决定书》最终处罚情况来看，处罚主体既包括合众思壮公司本身，也包括时任董事长和总经理郭信平、时任财务部总监袁学林、时任副总经理侯红梅等个人。
合众思壮违法事实包括四项，主要指向都是虚增营收，具体手段却不一而足，既涉及资金空转，也涉及体外循环，还涉及利润调节。
首先是通过虚构雷达相关业务虚增收入、成本和利润。
具体来看，合众思壮利用其子公司深圳思壮参与雷达相关业务，以开展雷达、服务器等相关产品贸易的名义，虚构生产业务流程，虚构软件加载模块，向虞某实际控制的公司采购后再销售给虞某指定或安排的通道公司，通道公司经过多道流转后又回到虞某控制的公司，形成空转循环贸易业务。在业务开展过程中，合众思壮作为出资方，通过签订购销合同，以垫资方式提供资金，以可组织的资金规模确定合同收益，但不提供技术、不参与生产、不经手货物，不直接与客户、供应商接触联络，相关业务只有合同、单据、发票配合走单和资金流转，没有实物交付，缺乏业务实质，而合众思壮却将其披露为军工集成产品业务，以虚增2017至2019年收入金额60885万元，虚增利润总额6057万元。
其二，通过虚构专网通信业务虚增收入、成本和利润。此项中出现了一度掀起A股专网通信骗局大风暴的“隋某力”。
合众思壮将与隋某力共同投资的联营企业北斗导航作为专网通信业务运营平台，以开展专网通信业务为名，与隋某力实际控制的江苏星地通通信科技有限公司对接上下游合同签订、原材料采购、组织生产、货物验收交付等事宜，与隋某力指定企业开展自循环业务。在业务开展过程中，合众思壮以为北斗导航及其子公司南京元博中和科技有限公司提供加工服务为名，加入专网通信业务链条，但实际却不承担加工角色，不提供任何有附加值的技术，而是作为出资方，以垫资方式提供资金，以可组织的资金规模确定订单量，利润空间提前确定且基本恒定。专网通信业务对合众思壮而言没有业务实质，但合众思壮却将其披露为通导一体化业务，以虚增2017至2020年收入金额93853万元，虚增成本金额51173万元，虚增利润总额42679万元。
第三是，虚构软件销售和技术服务费收入，监管发现，部分来自客户的收入，其实是来自于合众思壮自己。
2017年，深圳思壮与宁波和创智建签订软件产品销售合同，深圳思壮向和创智建销售合众思壮企业级即时通讯软件A1.0.0.5，合同金额3001万元。2018年1月11日和12日，深圳思壮分别收到和创智建支付软件款1458万元和1543万元。同年，深圳思壮又与和创智建签订技术开发（委托）合同，和创智建委托深圳思壮研究开发移动互联高精度模块研发项目，研究开发经费和报酬总额为842万元。2018年1月11日，深圳思壮收到和创智建支付技术开发合同款842万元，但上述款项实则来源于合众思壮。和创智建作为承接专网通信业务的代工厂，本身并没有采购软件及技术服务的应用需求，合众思壮虚构该业务是为了结算和创智建的部分专网通信业务利润。合众思壮通过虚构软件销售和技术服务费，虚增2017年收入和利润总额3359万元。
最后是跨期确认票据贴现费用，背后其实指向了利润调节。
2017年至2018年，合众思壮以银行承兑汇票和国内信用证向和创智建支付专网通信业务采购款，和创智建收到银行承兑汇票和国内信用证后进行贴现获得现款。由此产生的贴现费用应由合众思壮承担，但合众思壮为了调节利润，未及时将贴现费用入账，而由和创智建先行垫付贴现费用。这行为导致合众思壮2017年和2019年都出现了虚减财务费用、虚增利润总额。
由此可见，合众思壮的前述四项操作，都指向了做大营收和净利。综合统计这些数据来看，公司2017年至2020年累计虚增收入15.81亿元，虚增利润总额5.21亿元。这也带来公司2017年、2018年、2019年、2020年年度报告存在虚假记载，进而违反了《证券法》。
合计罚超1200万元
从监管处罚来看，对合众思壮的处罚金额最大，时任董事长处罚金额次之。
具体来看，监管对合众思壮责令改正，给予警告，并处以600万元罚款；对时任董事长、总经理郭信平给予警告，并处以400万元罚款；对时任公司财务部总监袁学林给予警告，并处以200万元罚款；对时任公司副总经理、财务负责人侯红梅给予警告，并处以50万元罚款。
郭信平在个人处罚金额方面领到的罚单最大。作为时任董事长、总经理，他全面管理合众思壮事务，在2017年至2020年年度报告中均签字确认保证年报真实、准确、完整。而且，合众思壮雷达相关及专网通信业务由郭信平决定引入，其从一开始便知悉前述业务缺乏业务实质及票据贴现费用跨期确认事项，对信息披露违法行为发生起主要作用。
随着处罚的落地，合众思壮近期的重要工作之一，就是将历史年度所涉及的财务数据采用追溯重述法进行会计差错更正。
2016年到2020年之间，隋氏凭借一己之力，坑了十几家上市公司，有的公司被他害的亏了上百亿，包括上海电气、国瑞科技、中天科技等知名上市公司在内，几乎同时因为应收账款逾期接连爆雷。如今，事件余波不断，除了合众思壮等公司被监管处罚之外，包括凯乐科技、新海宜等公司已经走向退市或濒临退市。
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责编：张骞爻
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